西部數據收報438.34美元，漲0.93%。

一筆規模達104.66萬美元的遠月虛值PUT賣出大單引發市場關注，資金以收取權利金的形式佈局，顯示對股價下方支撐的強烈信心，整體期權情緒偏向樂觀。

期權指標分析

WDC 當前引伸波幅（IV）為 79.43%，IV 百分位為 47.01%，處於中性區間，說明其期權波動率定價整體較為居中，並未明顯偏貴或偏便宜；同時 IV/HV 比率為 0.73，表明引伸波幅低於歷史波動率，市場對未來波動的預期相較於過去實際波動略顯保守。Call/Put 成交量比為 1.55，反映出當日市場整體參與情緒偏向看多。

大單交易

一筆規模達104.66萬美元的PUT賣出，落在2026-09-18到期的290.00行權價，共計3920張，屬於明顯的虛值賣出倉位。以當前股價438.34來看，這筆倉位與現價存在較大緩衝，體現出賣方並不押注股價大幅下挫，更傾向於認為WDC在較長到期周期內能夠維持在較高區間之上。這類虛值PUT賣出通常帶有收取權利金的特徵，策略意圖偏向溫和看多，既反映對下方支撐的信心，也顯示出資金願意在更低價格附近承擔接貨風險。整體來看，當前WDC期權大單情緒明顯偏多，且資金表現出較強的一致性。市場並未出現與之對沖的大額看空配置，說明主導資金對後續走勢更傾向於樂觀判斷。結合本次大單以遠虛值PUT賣出為主的特徵，可以看出資金更像是在利用較遠下方執行價進行收租式佈局，同時表達對股價維持強勢或至少不出現深度回撤的預期。

策略參考

對於有意效仿的賣方，選擇Delta在0.10以下的遠月虛值合約被行權的概率較低，若不願承擔過多保證金佔用風險，可考慮構建熊市看跌價差策略，在控制風險的同時獲取權利金收益。