東方科脈H股香港公開發售認購逾千倍 7月9日正式登陸港交所

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07/08

上市與發行概況 浙江東方科脈電子股份有限公司(英文名:DKE Holding Company Limited,下稱「東方科脈」)完成 H 股全球發售並擬於 2026 年 7 月 9 日在香港聯合交易所有限公司主板掛牌交易,股份代號 01770。公司本次全球發售共發行 5,118,600 股 H 股(面值每股人民幣 1.00 元),其中香港公開發售 511,900 股,國際配售 4,606,700 股。最終發售價確定為每股 78.64 港元,另需支付 1.0% 經紀佣金及相關交易費用。本次募得款項總額約 4.03 億元(402.53 百萬港元),扣除約 4,717 萬港元發行費用後,所得款項淨額約 3.55 億元。

香港發售情況 • 有效申購 126,957 份,獲接納 9,652 份,認購倍數高達 1,067.54 倍。 • 香港段最終分配 511,900 股,佔全球發售總數 10%。 • 未觸發回撥及超額配股機制,亦無整體穩定價格操作安排。

國際發售情況 • 國際配售承配人數 52 名,認購倍數 3.69 倍。 • 最終配售 4,606,700 股,佔全球發售總數 90%。

基石投資者與禁售期安排 公告未披露基石投資者,但就股東禁售期作出明確規定: 1. 控股股東「一致行動集團」及旗下激勵平台合計持有 16,947,413 股(佔已發行股本 33.11%),自上市日起 12 個月禁售,至 2027 年 7 月 8 日止。 2. 其他現有股東及首發前投資者合計 29,119,726 股(佔已發行股本 56.89%),同樣鎖定至 2027 年 7 月 8 日。 3. 上市後流通股(Free Float)為 27,263,326 股 H 股,佔已發行股份 53.26%,高於上市規則要求的 10%。

股權與配售集中度 • 最大單一承配人獲配 1,207,900 股,佔擴大後已發行股本 2.4%。 • 前 5 大承配人合計獲配 2,928,350 股,佔 5.7%;前 25 名合計獲配 5,209,965 股,佔 10.2%。 • 上市後前 10 大 H 股股東合計持有 42,190,572 股,約佔 H 股股本 82.4%。較高的持股集中度或在二級市場交易初期帶來一定波動風險,投資者需關注流動性變化。

中介團隊 • 獨家保薦人:中信證券(香港)有限公司 • 保薦人兼整體協調人:中信里昂證券有限公司 • 整體協調人:中信里昂證券有限公司、浦銀國際孖展有限公司 • 聯席全球協調人、聯席賬簿管理人及聯席牽頭經辦人:中信里昂證券有限公司、浦銀國際孖展有限公司等

上市安排 • 股票名稱:東方科脈 • 股票代碼:01770 • 每手買賣單位:50 股 H 股 • 預計掛牌時間:2026 年 7 月 9 日(星期四)上午 9 時正

合規與風險提示 1. 公司確認上市後將有不少於 300 名股東,三大公眾股東合計持股不超過 50%,並符合港交所上市規則第 8.08 條等相關規定。 2. 由於本次並無超額配股權及穩定價格機制,發行後股價可能更易受市場供求影響。 3. 公告重申,除經紀佣金及監管交易費外,所有承配人支付的價格均與最終發售價一致;公司及中介機構已獲香港聯交所就向現有股東緊密聯繫人士及關聯客戶配售股份事先取得同意。 4. 擬投資者須在閱讀 2026 年 6 月 29 日刊發的招股章程並充分了解相關風險因素後,謹慎作出投資決策。

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