路透4月15日 - 面对疲软的美国电动车市场，汽车制造商和电池公司正争相改造电池工厂，转向生产储能系统，以满足人工智能$(AI)$对电力的巨大需求。但将工厂改造为生产新型电池并非易事，储能需求也不会迅速成长到足以消化大量闲置的电动车电池生产厂房。电力和储能需求料将激增，对通用汽车GM.N、福特汽车F.N等汽车制造商，以及他们的电池供应商来说可谓恰逢其时；亚洲的电池供应商包括日本Panasonic Holdings 6752.T、韩国的三星SDI及LG新能源(LGES)。过去十年，这些公司已投入或拨款超过1,000亿美元用于电池工厂建设，以满足美国电动车市场的需求，但电动车市场因特朗普政府偏向化石燃料政策而受到重创。固定式储能系统使用锂离子电池（类似于电动车中使用的电池），储存通常由太阳能和风能等再生能源产生的电力，并在用电高峰期或电网压力较大时释出电力。预计美国对固定式储能系统的需求将会成长，部分原因是需要为数据中心和云端运算提供支持，而这些设施和平台都需要消耗大量电力。但路透对本十年美国电池工厂产能预测的分析发现，预期中的储能热潮远不足以填补电动车电池需求的锐减。早在9月30日7,500美元的消费者税赋抵免政策到期之前，美国对电动车的需求就已经低于汽车制造商的最初预期，过去六个月的销量下滑超过25%。将工厂改造为许多储能系统使用的电池化学类型需要时间和更多的资金，并且需要这些公司深入研究目前主要掌握在中国手中的技术。LG新能源北美业务负责人Bob Lee表示，该公司正将其在北美的三家工厂改造为储能系统电池生产基地。他预计，美国电池产业将继续面临产能过剩的困境，他称之为电动车市场低迷带来的“后遗症”。他说，“就像其他任何经历类似艰难时期的行业一样，我认为情况不会一帆风顺。”福特表示，未来两年将投资20亿美元成立新的电池储能部门，以“创造新的、多元化的、获利的收入来源”。通用汽车与LGES的合资企业Ultium Cells上个月宣布，将把位于田纳西州的电动车电池工厂改造为储能电池生产厂。**改产线既复杂又昂贵**根据顾问公司Benchmark Mineral Intelligence预测，今年北美对固定式电池的需求将达到76吉瓦时。但汽车产业对电动车电池产能的疯狂投资，使产能远超这项需求，约275吉瓦时。尽管未来五年储能需求预计将成长近一倍，达到125吉瓦时，但这仍不足以消化汽车产业的过剩产能。举例而言，LGES在北美拥有自己生产电池的工厂，以及与通用汽车、本田和现代的电池合资企业。该公司正在改造厂房，计划在今年底前将储能电池的年产能提高到50吉瓦。不过，这仅占该公司在该地区总产能的三分之一左右。大多数储能系统使用一种名为磷酸铁锂（LFP）的电池，这种电池比北美电动车电池主要使用的含镍量高的电池更便宜。电池产业高层向路透表示，工厂转换为生产LFP电池可能需要长达18个月的时间，耗资数亿美元。对于美国电池制造商而言，要生产磷酸铁锂电池并非易事，因中国在该技术及其供应链方面占据主导地位。 Benchmark 研究主管Iola Hughes表示，美国电池制造商正努力减少对中国原材料的依赖，以获得拜登政府时期生效、特朗普政府时期展延、针对国内电池生产的丰厚联邦税赋优惠。生产商必须在未来几年逐步停用中国原料，才能获得全部税赋优惠。贸易壁垒是另一个问题。根据Benchmark Mineral Intelligence的资料，美国对中国制造的正负极材料（电池中负责电荷往复传递的两个电极）征收的关税高达35%。**追赶特斯拉**近几个月来，美国汽车制造商和电池公司加速转向储能领域。今年3月，通用汽车与LGES的合资企业宣布，将投资7,000万美元并对其位于纳许维尔南部工厂的劳工进行再培训，以生产储能电池。去年12月，福特汽车公布将改造肯塔基州部分未充分利用的厂房空间，用于生产储能电池。传统汽车制造商正在努力追赶特斯拉。亿万富翁马斯克的公司花了近十年时间发展储能业务，该业务已成为这家电动车制造商成长最快的部门之一。2025 年，该业务的获利能力也高于其电动车业务，毛利率约为 30%，而其汽车业务的毛利率约为15%(未计入监管积分)。特斯拉旗下名为 Megapack 储能单元的部署量激增，去年从向马斯克的 xAI 销售中获得4.3亿美元收入就是一个例子，这表明AI驱动的数据中心需求正在直接转化为电池订单。通用汽车电池负责人、前特斯拉高层 Kurt Kelty在1月向路透表示，该公司致力于在美国建立电池制造产业和供应链。他表示，是用于电动车还是储能系统“并不重要”。(完)

(编审 张明钧)

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